期貨從業考試必背公式 純乾貨

期貨從業考試必背公式有哪些呢？不知道的小夥伴來看看小編今天的分享吧!

有關期轉現的計算：

期轉現通過“平倉價”（一般題目會告知雙方的“建倉價”）在期貨市場對衝平倉。此過程中，買方及賣方（交易不是在這二者之間進行的）會產生一定的盈虧。

第二步，雙方以“交收價”進行現貨市場內的現貨交易。

最終，買方的(實際)購入價=交收價-期貨市場盈虧---在期轉現方式下；

賣方的(實際)銷售價=交收價+期貨市場盈虧---在期轉現方式下；

另外，在到期交割中，賣方還存在一個“交割和利息等費用”的計算，即，對於賣方來說，如果“到期交割”，那麼他的銷售成本為：實際銷售成本=建倉價-交割成本---在到期交割方式下；

而買方則不存在交割成本。

有關基差交易的計算：

1、弄清楚基差交易的定義；

2、買方叫價方式一般與賣期保值配合；賣方叫價方式一般與買期保值配合；

3、最終的盈虧計算可用基差方式表示、演算。

無套利區間的計算：其中包含期貨理論價格的計算

首先， 無套利區間上界=期貨理論價格+總交易成本；無套利區間下界=期貨理論價格-總交易成本。

其次，期貨理論價格=期貨現值*[1+（年利息率-年指數股息率）*期間長度（天）/365]

年指數股息率就是分紅折算出來的利息。

最後，總交易成本=現貨（股票）交易手續費+期貨（股指）交易手續費+衝擊成本+借貸利率差

借貸利率差成本=現貨指數*借貸利率差*借貸期間（月）/12

關於β係數：

1、 一個股票組合的β係數，表明該組合的漲跌是指數漲跌的β倍；即β=股票漲跌幅/股指漲跌幅

2、股票組合的價值與指數合約的價值間的關係：β=股指合約總價值/股票組合總價值=期貨總值/現貨總值

有關基差交易的計算：

1、弄清楚基差交易的定義；

2、買方叫價方式一般與賣期保值配合；賣方叫價方式一般與買期保值配合；

3、最終的盈虧計算可用基差方式表示、演算